Luni, 17 noiembrie 2014

12 septembrie – Portofoliul virtual EconomicTimes.ro, randament de 4,2% in ultimele trei saptamani

Ce este portofoliul virtual al EconomicTimes.ro

Portofoliul virtual al EconomicTimes.ro a fost lansat pe data de 7 octombrie 2011 si este  administrat de editorul publicatiei, Cristian Dumitru.

Strategia pe care o voi pune in practica este una de administrare activa a portofoliului in vederea obtinerii de randamente peste media pietei (indicilor bursieri).  In vederea realizarii acestui obiectiv ma voi folosi de doua componente si anume: 1) un timing eficient al pietei pe termen mediu (6 luni – un an) prin pozitionarea pe cash atunci cand intuiesc ca piata urmeaza sa scada si reintrarea la cumparare cand anticipez ca piata va creste 2) printr-o selectie a actiunilor in cadrul portofoliului pe care le consider ca avand perspective mai bune de crestere decat actiunile  incluse in structura indicilor  bursieri sau devierea de la ponderile acestora in structura indicilor.

Portofoliul este unul cu caracter orientativ si nu ne asumam raspunderea pentru deciziile de investitii pe care le veti lua pe baza acestui material iar autorii siteului isi rezerva dreptul de a detine la anumite momente actiuni prezentate in aceasta sectiune.

Structura portofoliu% portofoliuPret achizitieValoare actuala (lei)EvolutieBeta (indice volatilitate)
Fondul Proprietatea (FP)14,2%0,5321.488,2-0,1%1,13
SIF Banat-Crisana (SIF1)10,8%1,1211.135,01,2%1,52
SIF Moldova (SIF2)13,2%1,31.385,06,5%1,57
SIF Transilvania (SIF3)10,9%0,54451.140,04,7%1,35
SIF Muntenia (SIF4)10,5%0,7111.097,32,9%1,05
SIF Oltenia (SIF5)6,7%1,35705,04,4%1,54
Erste Bank (EBS)10,0%731.053,011,0%1,17
Banca Transilvania (TLV)5,4%1,09571,04,8%0,89
Compa Sibiu (CMP)7,2%0,4712756,07,0%1,45
Biofarm Bucure[ti (BIO)4,3%0,1875456,3-2,7%1,5
Antibiotice Ia[i (ATB)5,4%0,367562,42,2%0,71
Turbo Long DAX (EBDAXTL15)1,4%55,8150,835,1%
Total100% 10.499,94,24%1,3

Istoric portofoliu

DataCashActiuni
8 Oct. 201110.000 RON0 RON
Sold 24 ian. 20125,3 RON9.994,7 RON
Sold 22 mar. 201210.104 RON0 RON
Sold 12 sep. 20120 RON10.500 RON
Randament portofoliu incluzand comision de 0,5% pe tranzactii 5,0% 
Randament indici in aceeasi perioada (8 oct 2011 –  12 sep. 2012)
BET-C-0,21%
BET8,68%
BET-FI41,1%
BET-XT12,84%

Context de piata

In data de 22 august am hotarat sa convertesc cash-ul din portofoliul virtual EconomicTimes.ro integral in actiuni datorita imbunatarii conditiilor de piata, in special conditiile macro din zona euro care influenteaza intreaga piata de capital globala la ora actuala.

Am pornit cu un portofoliu mult mai conservator decat in debutul anului insa construit in asa fel incat sa supraperformeze indicii bursieri cand piata este pe o tendinta de crestere.

Marturie sta si faptul ca de la luarea pozitiei pe actiuni in urma cu trei saptamani portofoliul virtual EconomicTimes.ro a inregistrat un randament de 4,2%, fata de un plus de 0,76% in cazul indicelui BET-C, 1,86% – BET sau 2,86% crestere a indicelui BET-FI.

Singure, actiunile Erste Bank (EBS), care nu se regasesc in compozitia niciunuia dintre indicii romanesti, au contribuit cu 1% la randamentul portofoliului dupa un avans de 11%. Actiunile SIF Moldova au urcat cu 6,5%, cea mai buna evolutie dintre SIF-uri, dupa ce ramasesera in urma la cresteri, si au majorat randamentul portofoliului virtual EconomicTimes.ro cu 0,8%.

SIF Transilvania, Compa Sibiu si contractul turbo long pe indicele DAX (EBDAXTL15), au facut de asemenea diferenta.

Indicele german DAX, pe a carui crestere mizez in continuare, are deja un avans de aproape 24% de la inceputul anului similara cu cea din 2009, care a fost cel mai bun an pentru pietele bursiere din ultimul deceniu.

Pe scurt, desi bursa nu a avut o evolutie spectaculoasa in aceasta perioada, portofoliului virtual EconomicTimes.ro a  reusit sa aduca un randament substantial.

Randamentul adus de portofoliu din octombrie anul trecut a urcat astfel la 5%.

 

Un comentariu

  1. Vasi spune:

    Daca in portofoliu s-ar fi regasit si ceva actiuni SNP, s-ar fi putut spune ca este unul ideal, pentru piata romaneasca, zic eu!
    In aceste conditii, nu este de mirare ca a atins un randament de 4,2% in trei dintre cele mai “pozitive” saptamani de pe bursa ultimilor 3 – 4 ani!
    Ramane de vazut ce surprize vor aduce urmatoarele luni, sfarsitul anului putand fi considerata o data de referinta mai sugestiva decat cea de 12 septembrie 2012!

Lasati un comentariu